에이팩트(APACT)는 테스트 장비와 프로그램을 사용하여 반도체 소자의 전기적(electrical) 기능을 검사하고, 반도체의 기능이 제대로 작동되는지 이상 유무를 확인하는 Final Test (Package Test) 용역을 주 사업으로 영위하고 있습니다.(반도체 테스트화우스) 다양한 장비 및 액세서리를 보유하고 있어, Nand, eNand, MCP, eMCP, Dram, Mobile Dram, Graphic Dram 등 다양한 제품을 테스트할 수 있는 능력을 갖추고 있습니다.
반도체 테스트는 기존에는 오류의 유무만 검사하는 단순 공정이었으나, 최근 반도체 칩의 내/외관 검사 기능은 물론 여러 가지 분석 업무를 통해 웨이퍼 설계나 가공 단계에서의 수율 개선에 있어서 중요한 역할을 담당하고 있습니다.
에이팩트는 NAND FLASH와 DRAM을 Final Test 할 수 있는 각각의 장비들을 보유하고 있습니다.(메모리반도체 테스트)
현재 동사가 Test를 진행하고 있는 모바일용 응용복합 반도체 MCP(Multi Chip Package, NAND+DRAM)가 최근 반도체 시장에서 사용이 확대되고 있으며, 모바일용 메모리 반도체가 시장에서 비중을 확대하고 있어 동사의 테스트 물량 확보 및 매출 증대에 유리한 기회가 될 수 있습니다.
또한 동사는 다양하고 최신의 Tester, Handler, 기타 악세서리를 보유하고 있어, 최신 제품, 고사양 제품에 즉시 대응 가능합니다.
특히, MCP 제품 중에서도 고사양 모바일 제품에 장착되고 있는 e-MMC(embaded Multi-Media Card)의 Test가 가능하며, e-MMC 종류에서도 e-Nand(Controller가 장착된 Nand), e-MCP(Controller가 장착된 MCP)의 Test 가 모두 가능합니다.(스마트폰 관련주)
동사는 고객사의 제품에 맞는 테스트 프로그래밍을 자체 개발 또는 부분적으로 Modify(수정, 변경)를 할 수 있습니다.
모바일 디바이스용 LPDDR2, Nand Flash 테스트 프로그램을 개발하였고, 해당 소스(프로그램)를 보유하고 있어, 테스트 프로그램을 고객에 제공할 수 있는 체제를 가지고 있습니다. 테스트 프로그램을 개발할 능력이 없는 고객사의 경우, 동사 보유 프로그램 소스를 통해 개발 기간의 상당 기간을 단축할 수 있어, 고객사가 시장 진입 시점에서 우위를 점할 수 있기에, 동사의 신규 고객 유치 및 수주에 많은 기여가 되고 있습니다.
SK하이닉스는 에이팩트의 주 고객으로 동사 설립 이래 거래 관계를 지속하고 있으며, 2019년 말 누적 기준으로 전체 매출의 약 94% 정도를 차지하고 있습니다. 또한 SK하이닉스와는 긴밀한 협력관계를 유지하기 위하여 영업, 기술, 품질, 제조 등 각 부문별로 TFT 팀을 구성하여 대응하고 있으며, 문제점 및 불량 발생 시 신속한 처리를 위하여 유기적으로 움직이고 있습니다.
에이팩트는 자체 개발한 모바일 반도체 테스트 프로그램을 바탕으로, 매출처 다변화를 위하여 국내/외 다수의 팹리스 전문 업체들과 접촉을 하여 왔습니다. SK하이닉스 외에 제주반도체 등과 외주 임가공 계약을 체결하였으며, 지속적으로 거래 규모를 확대해 나가기 위해 노력하고 있습니다.
에이팩트는 오버행 이슈 있네요
1주당 5420원에 전환권 청구가 가능하고 전환 가능 주식 수가 92만 중입니다.
권면총액은 50억원이지만, 현 주가(6880, 1월 28일 종가)로 계산하면 대략 63억원 정도네요
대략 5% 정도인데, 그리 크게 부담되는 물량은 아니네요
"매출액 or 손익구조 30% 이상 변동" 공시가 1월 27일 올라왔습니다.
말 그대로 투자자 보호를 위해 30% or 15%(대규모법인) 변동이 있을 땐 공시를 해야 합니다.
에이팩트는 2020년 당기순이익이 19년 대비 31.2% 감소했기에 공시했는데,
매출액은 5.9% 증가한 반면, 영업이익과 당기순이익은 각각 19.5%, 31.2% 감소했네요
내용을 보니 투자 비용 증가와 감가상각비 조기 인식입니다.
클린룸은 완성했는데, 가동을 못하고 있는 상황이다 보니 비용만 증가하고 있는 구조라고나 할까요
에이팩트는 테스트 하우스 영역을 이해하기 좋아서 포스팅합니다.
사업 내용이 테스트 하우스를 설명하고 있어서요
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